Zinsschranke: Wann sie für KMU wirklich relevant wird

Die Zinsschranke ist eine Regel im Einkommensteuergesetz, die den Betriebsausgabenabzug für Zinsen begrenzt. Nach § 4h EStG sind Zinsaufwendungen eines Betriebs zunächst in Höhe der Zinserträge abziehbar. Darüber hinaus dürfen sie nur bis zur Höhe des verrechenbaren EBITDA den Gewinn mindern. Was darüber liegt, ist im laufenden Jahr steuerlich nicht abziehbar.

Normalerweise sind Kreditzinsen eines Unternehmens ganz gewöhnliche Betriebsausgaben, also Aufwendungen, die durch den Betrieb veranlasst sind. Die Zinsschranke ist eine Ausnahme von diesem Grundsatz für Fälle sehr hoher Fremdfinanzierung. Für Kapitalgesellschaften gilt sie über § 8a KStG mit einigen Besonderheiten entsprechend.

Die Regel verweist für den Begriff der Zinsaufwendungen auf eine EU-Richtlinie zur Bekämpfung von Steuervermeidungspraktiken. Daran sieht man, für wen sie gedacht ist: Unternehmen und Konzerne, die Gewinne über hohe Zinszahlungen steuerlich verlagern könnten. Ein Handwerksbetrieb mit einem Maschinenkredit ist nicht das Ziel.

Wie Kreditzinsen im Normalfall steuerlich behandelt werden, erklärt der Ratgeber Kreditzinsen als Betriebsausgabe. Dieser Artikel konzentriert sich auf die Zinsschranke und die Frage, wann sie überhaupt greift.

Das verrechenbare EBITDA beträgt 30 Prozent des steuerlichen EBITDA. Das steuerliche EBITDA ist der maßgebliche Gewinn, erhöht um die Zinsaufwendungen und bestimmte Abschreibungen und vermindert um die Zinserträge. Zu den hinzuzurechnenden Abschreibungen gehören nach § 4h EStG die reguläre Abschreibung nach § 7 EStG und die Beträge für geringwertige Wirtschaftsgüter und Sammelposten.

EBITDA ist eine englische Abkürzung für den Gewinn vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen. Die Kennzahl zeigt, was ein Betrieb aus seinem operativen Geschäft erwirtschaftet, bevor Finanzierung und Abschreibungen berücksichtigt werden. Die Zinsschranke koppelt den Zinsabzug also an die Ertragskraft des Betriebs.

Ein erfundenes Beispiel zeigt die Mechanik. Ein Betrieb hat ein steuerliches EBITDA von 8.000.000 Euro, das verrechenbare EBITDA liegt damit bei 2.400.000 Euro. Er zahlt 3.500.000 Euro Zinsen und erhält 300.000 Euro Zinserträge. Abziehbar sind die Zinsen in Höhe der Zinserträge plus das verrechenbare EBITDA, zusammen 2.700.000 Euro.

Die übrigen 800.000 Euro sind im laufenden Jahr nicht abziehbar. Das Beispiel unterstellt, dass keine der Ausnahmen aus dem nächsten Abschnitt greift und kein EBITDA-Vortrag aus Vorjahren besteht. Die Tabelle fasst die Rechnung zusammen.

Die Zinsschranke gilt nach § 4h Absatz 2 EStG nicht, wenn die Nettozinsaufwendungen des Betriebs weniger als drei Millionen Euro betragen. Nettozinsaufwendungen sind die Zinsaufwendungen abzüglich der Zinserträge. Das ist die wichtigste Ausnahme und der Grund, warum die Regel kleine und mittlere Unternehmen so selten trifft.

Die drei Millionen Euro sind eine Freigrenze, kein Freibetrag. Liegt der Nettozinsaufwand darunter, greift die Zinsschranke überhaupt nicht. Erreicht er die Grenze, wird nicht nur der übersteigende Teil, sondern der gesamte Nettozinsaufwand nach den Regeln der Zinsschranke geprüft. Ein Euro mehr kann also einen großen Unterschied machen.

Daneben gibt es zwei weitere Ausnahmen. Die Regel gilt nach dem Wortlaut des Gesetzes nicht für Steuerpflichtige, die keiner Person im Sinne des Außensteuergesetzes nahestehen und keine Betriebsstätte außerhalb ihres Sitzstaates haben. Für konzernangehörige Betriebe gibt es außerdem einen Eigenkapitalvergleich: Ist die Eigenkapitalquote des Betriebs mindestens so hoch wie die des Konzerns, greift die Zinsschranke nicht.

Für Kapitalgesellschaften schränkt § 8a KStG diesen Eigenkapitalvergleich weiter ein, wenn Gesellschafter mit einer Beteiligung von mindestens einem Viertel über eine gesetzliche Bagatellgrenze hinaus Fremdkapital geben. Ob eine Ausnahme in Ihrem Fall greift, ist eine Frage für die Steuerberatung, nicht für eine Faustregel.

Kleine und mittlere Unternehmen sind selten betroffen, weil ihr Nettozinsaufwand fast nie drei Millionen Euro im Jahr erreicht. Um diese Grenze zu überschreiten, muss ein Betrieb Jahr für Jahr Zinsen in Millionenhöhe zahlen. Dafür braucht es Verbindlichkeiten in einer Größenordnung, die weit über typische Mittelstandsfinanzierungen hinausgeht.

Ein Gedankenexperiment macht das deutlich. Ein Firmenkredit über 500.000 Euro, der höchste Betrag, den Unternehmen über Vionor anfragen können, kann schon rechnerisch keine Zinsen von drei Millionen Euro im Jahr auslösen. Selbst wenn die gesamte Kreditsumme als Zins anfiele, läge der Betrag weit unter der Freigrenze. Auch mehrere solcher Kredite ändern daran nichts Grundsätzliches.

Für KMU heißt das: Die Zinsschranke ist bei der Entscheidung für oder gegen einen Kredit in aller Regel kein Faktor. Wichtiger sind die Fragen, ob die Rate tragbar ist und welche anderen steuerlichen Folgen die Zinsen haben. Wie Finanzierungspartner die Tragfähigkeit prüfen, erklärt der Ratgeber Kapitaldienstfähigkeit.

Aufmerksam sollten Sie werden, wenn Ihr Unternehmen zu einer Gruppe mit hoher Fremdfinanzierung gehört oder Gesellschafterdarlehen in großem Umfang bestehen. Dann lohnt eine Prüfung durch die Steuerberatung, auch wenn der einzelne Betrieb klein wirkt.

Zinsen, die wegen der Zinsschranke nicht abziehbar sind, gehen nicht verloren, sondern werden als Zinsvortrag in die folgenden Wirtschaftsjahre übertragen. Dort erhöhen sie die Zinsaufwendungen und können abgezogen werden, wenn das verrechenbare EBITDA dann ausreicht. Für den Betrieb bedeutet das vor allem eine zeitliche Verschiebung des Steuereffekts.

Umgekehrt gibt es den EBITDA-Vortrag. Nutzt ein Betrieb sein verrechenbares EBITDA in einem Jahr nicht aus, wird der ungenutzte Teil in die folgenden fünf Wirtschaftsjahre vorgetragen. In späteren Jahren mit hohen Zinsen kann er dann den Abzug erhöhen. Ein EBITDA-Vortrag entsteht allerdings nicht in Jahren, in denen eine Ausnahme wie die Freigrenze greift. Beide Vorträge stellt das Finanzamt gesondert fest.

Wichtig für Unternehmensnachfolge und Umstrukturierung: Nach § 4h Absatz 5 EStG gehen ein nicht verbrauchter Zinsvortrag und EBITDA-Vortrag bei Aufgabe oder Übertragung des Betriebs unter. Scheidet ein Mitunternehmer aus, gehen sie anteilig unter. Bei Kapitalgesellschaften können Anteilsübertragungen nach § 8a KStG in Verbindung mit den Verlustregeln ebenfalls zum Wegfall führen.

Wer einen Zinsvortrag hat, sollte geplante Verkäufe, Nachfolgen oder Umwandlungen deshalb frühzeitig steuerlich prüfen lassen. Der Vortrag kann ein Wert sein, der bei falscher Gestaltung verloren geht.

Für die meisten kleinen und mittleren Unternehmen ist die gewerbesteuerliche Hinzurechnung nach § 8 GewStG die wichtigere Zinsregel. Danach wird dem Gewinn für die Gewerbesteuer ein Viertel der Summe aus Entgelten für Schulden und bestimmten weiteren Finanzierungsanteilen wieder hinzugerechnet. Das gilt aber nur, soweit diese Summe den Freibetrag von 200.000 Euro übersteigt.

Zu dieser Summe gehören neben Zinsen auch Finanzierungsanteile aus Mieten, Pachten und Leasingraten in gesetzlich festgelegter Höhe. Ein Betrieb mit hohen Mieten und Leasingraten kann den Freibetrag deshalb eher erreichen als einer, der nur Kreditzinsen zahlt. Die genaue Berechnung übernimmt in der Regel die Steuerberatung.

Unabhängig von beiden Regeln bleiben Kreditzinsen für die Einkommen- oder Körperschaftsteuer im Normalfall Betriebsausgaben nach § 4 Absatz 4 EStG. Voraussetzung ist, dass der Kredit betrieblich veranlasst ist, also der Finanzierung des Betriebs dient.

Für Kapitalgesellschaften wie die GmbH gilt die Zinsschranke über § 8a KStG mit der Maßgabe, dass statt des Gewinns das maßgebliche Einkommen tritt. Alle Einkünfte gelten dort als in einem Betrieb erzielt. Die Freigrenze von drei Millionen Euro gilt auch hier.

Für eine Kreditanfrage über Vionor spielt die Zinsschranke praktisch keine Rolle. Über Vionor fragen Unternehmen Firmenkredite von 10.000 bis 500.000 Euro mit Laufzeiten von 6 bis 60 Monaten an. Kredite in dieser Größenordnung führen für sich genommen nicht an die Freigrenze von drei Millionen Euro Nettozinsaufwand heran.

Vionor vermittelt die Anfrage an Finanzierungspartner und vergibt selbst keine Kredite. Zins, Zusage und Sicherheiten entscheidet allein der jeweilige Partner nach seiner Prüfung. Die Anfrage ist kostenlos, unverbindlich und löst keine SCHUFA-Abfrage aus, der Partner kann bei seiner Prüfung aber Auskünfte einholen.

Voraussetzung für eine Anfrage sind ein Sitz in Deutschland und mindestens sechs Monate Geschäftstätigkeit. Als Orientierung gelten 50.000 Euro Jahresumsatz, darunter wird der Einzelfall geprüft. Mehr zu Ablauf und Unterlagen finden Sie auf der Seite Firmenkredit, einen Überblick für kleinere Betriebe im Ratgeber KMU-Kredit.

Das häufigste Missverständnis ist, dass die Zinsschranke jeden Kredit steuerlich verteuert. Tatsächlich greift sie nur bei Nettozinsaufwendungen ab drei Millionen Euro und auch dann nur, wenn keine weitere Ausnahme vorliegt. Für die große Mehrheit der Betriebe bleiben Kreditzinsen ganz normal abziehbar.

Ein zweites Missverständnis betrifft die Freigrenze. Viele lesen sie als Freibetrag und glauben, nur der Teil über drei Millionen Euro sei betroffen. Erreicht der Nettozinsaufwand die Grenze, wird aber der gesamte Betrag nach den Regeln der Zinsschranke behandelt. Wer nahe an der Grenze liegt, sollte Zinserträge und Zinsaufwendungen deshalb genau planen.

Drittens wird die Zinsschranke oft mit der gewerbesteuerlichen Hinzurechnung verwechselt. Beide betreffen Zinsen, folgen aber völlig unterschiedlichen Regeln, Grenzen und Steuerarten. Die folgende Liste hilft bei der Einordnung, ersetzt aber keine Steuerberatung im Einzelfall.